回购协议利率的计算
回购协议利率（Repo Rate）是回购协议中约定的利率。回购协议是一种短期融资工具，其中投资者将特定数量的证券卖给借款人，并在未来的特定日期以更高的价格回购这些证券。回购协议利率就是投资者从回购协议中获得的收益。
计算公式
回购协议利率的计算公式为：
回购协议利率 = (回购价格 - 出售价格) / 出售价格 360 / 回购期限
其中：
回购价格：投资者回购证券时支付的价格
出售价格：投资者出售证券时收到的价格
回购期限：回购协议的期限，以天数计算
基础与实用技巧
基础
回购协议的期限通常很短，从隔夜到几个月不等。
回购协议的利率取决于多个因素，包括借款人的信誉、证券的类型以及利率环境。
回购协议利率通常用于基准利率，例如联邦基金利率（FFR）或伦敦同业拆借利率（LIBOR）。
实用技巧
投资者可以使用回购协议利率来赚取短期收益。
借款人可以使用回购协议利率来短期融资。
分析师和投资者使用回购协议利率来评估市场利率趋势。
举例
假设一名投资者以 100 美元的价格出售 100,000 美元的国债，并在 30 天后以 100,300 美元回购这些国债。则回购协议利率为：
回购协议利率 = (100,300 - 100,000) / 100,000 360 / 30 = 1.08%
因此，投资者从该回购协议中获得的年化收益率为 1.08%。
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